數碼支付代幣持牌人的篩查實務
數碼支付代幣（DPT）持牌人的制裁篩查包含三個部分，而法定貨幣機構的篩查或欠缺這些部分，或只有較簡單的形式。
第一部分是名稱篩查，這是所有機構共通的。客戶、實益擁有人、董事、獲授權人士及交易對手，均須在開戶時、每次名單更新時及定期對照公司所選定的名單進行篩查。由於新加坡大多數DPT客戶的名字以多於一種文字書寫，系統必須能處理由中文、西里爾文、阿拉伯文及其他文字轉寫的名字，並須調校至員工實際能夠處理的誤報率。新加坡金融管理局（MAS）的檢查人員會將已知名字輸入系統，並抽查已結案的警示，以測試調校情況。
第二部分是地址篩查。每宗轉入及轉出的鏈上轉帳，均須對照被指認地址名單（OFAC會公布這些地址，聯合國則不會，因此公司依賴供應商歸屬聯合國指認行為者的地址），以及被歸屬於受制裁實體的分析集群進行篩查。直接吻合視為制裁命中。間接風險，即交易對手地址與受制裁集群相隔一跳或多跳，則按一套有記錄的風險政策處理，該政策按跳數及價值佔比設定門檻。政策必須訂明在每個門檻下的處理方式：封鎖、暫緩並調查，或在加強監察下准許。
第三部分是穩定幣發行人篩查。由於USDC及USDT的發行人會自行凍結地址，持有這些代幣的持牌人必須監察發行人的凍結名單。持牌人亦必須設有程序，處理發行人凍結持牌人綜合錢包中屬於某一客戶的代幣的情況，使損失只由該客戶承擔，綜合資產池則保持完整。保管協議應明文分配這風險。第K部分第II章討論進行這安排時須遵守的分隔要求。
| 要素 | 新加坡DPT持牌人 | 瑞士金融中介人（參見第F部分第VII章） |
|---|---|---|
| 聯合國制裁 | 透過《聯合國法》規例及MAS第27A條規例具約束力 | 透過《禁運法》條例具約束力 |
| 歐盟制裁 | 未採納，按政策篩查 | 自2022年起幾乎完全採納 |
| 美國（OFAC） | 未採納，基於商業考慮遵從 | 未採納，基於商業考慮遵從 |
| 俄羅斯 | 2022年3月的有限措施，包括DPT禁令 | 完全跟從歐盟，包括第28d條的加密資產服務禁令 |
| 舉報被凍結資產 | 警察總監及MAS | 瑞士聯邦經濟事務秘書處（SECO） |
| 地址篩查 | 按PSN02指引須進行 | 按FINMA實務及自律監管組織規則須進行 |
| 自主恐怖主義名單 | TSOFA附表一及部長命令 | 聯邦委員會及SECO根據《禁運法》訂立的名單 |
例子
一家新加坡主要支付機構（MPI）在某客戶的存款地址收到一筆400,000 USDT的轉入款項。分析篩查顯示，往前追溯兩跳，有18%的資金來自一個被歸屬於Garantex的地址；Garantex於2022年4月被OFAC指認，但並非聯合國指認對象。新加坡法律並不要求凍結。公司政策就OFAC歸屬風險，在兩跳範圍設定10%的門檻。公司暫緩處理該轉帳而不記入客戶帳戶，要求客戶解釋並提供交易對手資料，並篩查客戶的其他活動。客戶解釋資金來自杜拜一名場外經紀。公司政策規定須拒絕交易，將代幣退回匯出地址，並因客戶的解釋未能消除Garantex風險而提交可疑交易報告（STR），以及將決定記錄為按政策拒絕。若風險來自聯合國指認的朝鮮地址，公司便有責任凍結並舉報，而不能退回代幣。
僅供一般參考。本文不構成法律或稅務意見，不能取代針對個別情況的專業意見，亦不會建立律師與客戶關係。本文反映截至十月 2026的法律狀況。